朗坤環(huán)境擬募資11億，三年?duì)I收增長27.25%

【資料圖】

朗坤環(huán)境5月11日開啟申購，公司此次發(fā)行總數(shù)為6089萬股，其中網(wǎng)上發(fā)行1553萬股，申購代碼301305，申購價(jià)格25.25元 ，發(fā)行市盈率為26.45倍，單一賬戶申購上限為1.55萬股，申購數(shù)量為500股的整數(shù)倍。

據(jù)了解，朗坤環(huán)境是一家綜合型環(huán)保企業(yè)，主營業(yè)務(wù)為有機(jī)固廢（餐飲垃圾、廚余垃圾、糞污、動物固廢等）、城市生活垃圾的無害化處理及資源化利用，以及提供相關(guān)環(huán)境工程服務(wù)。

公司財(cái)報(bào)顯示，2022年?duì)I業(yè)收入18.18億元，2021年?duì)I收16.18億元，2020年?duì)I收11.23億元，年復(fù)合增速為27.25%。

2022年扣非歸母凈利潤2.32億元，2021年扣非歸母凈利潤2.08億元，2020年扣非歸母凈利潤1.36億元，年復(fù)合增速為30.80%。

不過最新的業(yè)績預(yù)告顯示，預(yù)計(jì)2023年1-3月歸屬凈利潤盈利約4300萬元，同比上年減24.79%左右。公司前五大客戶銷售占比較高，2020年度、2021年度和2022年度，公司前五大客戶收入占營業(yè)收入比例分別為81.49%、65.36%和64.18%。

參考招股說明，主要因公司中山生態(tài)環(huán)境園項(xiàng)目已于2022年底建設(shè)完工，2023年1-3月BOT新項(xiàng)目尚未開建，故未有BOT工程建設(shè)收入；同時(shí)因去年同期生物柴油市場銷售價(jià)格處于較高位，2023年1-3月生物柴油銷售價(jià)格有所回落，較去年同期降幅約13.55%，導(dǎo)致生物柴油業(yè)務(wù)的毛利率降低。

朗坤環(huán)境的實(shí)際控制人陳建湘和張麗音合計(jì)持有公司股份6,103.00萬股，兩人合計(jì)持有的股份占本次發(fā)行前總股本的33.41%。

同時(shí)陳建湘為建銀財(cái)富的控股股東，并在朗坤合伙出任執(zhí)行事務(wù)合伙人，陳建湘、張麗音夫婦實(shí)際可支配或影響朗坤環(huán)境發(fā)行前股東大會7,378.00萬股表決權(quán)，占朗坤環(huán)境發(fā)行前股東大會表決權(quán)的40.39%。

近年來，固廢處理相關(guān)政策密集出臺，減污降碳、固體廢棄物資源化利用、“無廢城市”建設(shè)等成為業(yè)內(nèi)高頻詞，疊加處于推行城市生活垃圾分類處理、加快發(fā)展生物電解質(zhì)發(fā)電等可再生能源背景下，行業(yè)迎來顯著利好。

業(yè)內(nèi)分析認(rèn)為，在固廢產(chǎn)生量持續(xù)增加、國家政策大力支持等因素支撐下，我國固廢處理行業(yè)發(fā)展進(jìn)入快車道。根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院測算數(shù)據(jù)顯示，預(yù)計(jì)2027年我國固廢處理量有望達(dá)到130億噸，2022至2027年復(fù)合增長率約為3.6%。

5月11日晚間，朗坤環(huán)境披露中簽率公告：本次發(fā)行股份數(shù)量為6089.27萬股。回?fù)芎螅W(wǎng)下最終發(fā)行數(shù)量為約3178.31萬股，占扣除最終戰(zhàn)略配售數(shù)量后本次發(fā)行總量的53.74%；網(wǎng)上最終發(fā)行數(shù)量為2735.55萬股，占扣除最終戰(zhàn)略配售數(shù)量后本次發(fā)行總量的46.26%。回?fù)芎蟊敬尉W(wǎng)上定價(jià)發(fā)行的中簽率為0.0296327942%，有效申購倍數(shù)為約3374.64倍。