長(zhǎng)江商報(bào)消息●長(zhǎng)江商報(bào)記者 蔡嘉
上市僅一年五個(gè)月，富吉瑞（688272.SH）觸及財(cái)務(wù)類退市指標(biāo)。
日前，富吉瑞發(fā)布公司股票可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示的第一次提示性公告，經(jīng)公司財(cái)務(wù)部門(mén)初步測(cè)算并與年審審計(jì)師溝通，公司2022年凈利潤(rùn)和扣非凈利潤(rùn)分別將虧損8552.41萬(wàn)元、9107.75萬(wàn)元，同時(shí)扣除與主營(yíng)業(yè)務(wù)無(wú)關(guān)的業(yè)務(wù)收入和不具備商業(yè)實(shí)質(zhì)的收入后的營(yíng)業(yè)收入為9723.03萬(wàn)元，低于1億元，觸及了科創(chuàng)板財(cái)務(wù)退市相關(guān)指標(biāo)，公司股票2022年年度報(bào)告披露后可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。
(相關(guān)資料圖)
長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，這并非富吉瑞首次對(duì)外公布2022年業(yè)績(jī)情況，但在1月末和2月中旬的業(yè)績(jī)預(yù)告和業(yè)績(jī)快報(bào)中，公司并未提及營(yíng)業(yè)收入扣除情況，這其中是否涉及信息披露違規(guī)，引發(fā)質(zhì)疑。
很快，上交所對(duì)富吉瑞發(fā)出問(wèn)詢函，對(duì)公司營(yíng)業(yè)收入扣除的具體事項(xiàng)及扣除原因、本年?duì)I業(yè)收入扣除的合規(guī)性及真實(shí)性、業(yè)績(jī)下滑是否具有持續(xù)性等方面展開(kāi)詳細(xì)問(wèn)詢。
在披露發(fā)布上述預(yù)警之后，3月22日富吉瑞股價(jià)大跌16%，3月23日繼續(xù)下跌，報(bào)收20.07元/股，已低于其22.56元/股的首發(fā)價(jià)格，并較其上市初期最高點(diǎn)68.5元/股累計(jì)跌七成。
上市不到兩年將被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示
業(yè)績(jī)突然暴跌，已觸及財(cái)務(wù)類退市指標(biāo)，富吉瑞發(fā)出退市警報(bào)。
上月末，富吉瑞曾披露業(yè)績(jī)快報(bào)，2022年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入1.44億元，同比減少54.69%；歸母凈利潤(rùn)-8552.41萬(wàn)元，同比減少211.88%；扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)為-9107.75萬(wàn)元，同比減少237.98%。
上市還不到兩年就陷入虧損，富吉瑞的業(yè)績(jī)讓市場(chǎng)意外。長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，2021年10月，富吉瑞登陸科創(chuàng)板。在IPO之前，2018年至2020年，富吉瑞分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入8768.1萬(wàn)元、1.65億元、3.27億元，凈利潤(rùn)49.37萬(wàn)元、1392.31萬(wàn)元、8588.09萬(wàn)元，呈現(xiàn)高速增長(zhǎng)趨勢(shì)。
上市首年，富吉瑞業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)乏力。2021年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入3.18億元，同比減少2.87%；凈利潤(rùn)7644.36萬(wàn)元、扣非凈利潤(rùn)6600.57萬(wàn)元，同比分別減少10.99%、22.32%。
但更令市場(chǎng)震驚的是，日前富吉瑞再次披露，公司已觸及財(cái)務(wù)類退市指標(biāo)。富吉瑞發(fā)布的公告顯示，根據(jù)《科創(chuàng)板上市公司自律監(jiān)管指南第9號(hào)-財(cái)務(wù)類退市指標(biāo)：營(yíng)業(yè)收入扣除》相關(guān)規(guī)定，公司營(yíng)業(yè)收入應(yīng)扣除項(xiàng)目總額預(yù)計(jì)為4683.78萬(wàn)元，其中正常經(jīng)營(yíng)之外的其他業(yè)務(wù)收入扣除金額為764.14萬(wàn)元，本會(huì)計(jì)年度以及上一會(huì)計(jì)年度新增貿(mào)易業(yè)務(wù)所產(chǎn)生的收入369.29萬(wàn)元，未形成或難以形成穩(wěn)定業(yè)務(wù)模式的業(yè)務(wù)所產(chǎn)生的收入3550.35萬(wàn)元，預(yù)計(jì)營(yíng)業(yè)收入扣除后金額為9723.03萬(wàn)元。
這就意味著，如果富吉瑞最終經(jīng)審計(jì)的扣除非經(jīng)常性損益前后的凈利潤(rùn)孰低者為負(fù)值，且扣除與主營(yíng)業(yè)務(wù)無(wú)關(guān)的業(yè)務(wù)收入和不具備商業(yè)實(shí)質(zhì)的收入后的營(yíng)業(yè)收入低于1億元，將觸及科創(chuàng)板上市規(guī)則中“最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的扣除非經(jīng)常性損益之前或者之后的凈利潤(rùn)為負(fù)值且營(yíng)業(yè)收入低于1億元，或者追溯重述后最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度扣除非經(jīng)常性損益之前或者之后的凈利潤(rùn)為負(fù)值且營(yíng)業(yè)收入低于1億元”規(guī)定的對(duì)公司股票實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示的情形，富吉瑞的股票也將在2022年年度報(bào)告披露后可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示（在公司股票簡(jiǎn)稱前冠以*ST字樣），公司2022年年度報(bào)告的預(yù)約披露日期為2023年4月26日。
在發(fā)布上述預(yù)警之后，3月22日富吉瑞股價(jià)大跌16%，3月23日繼續(xù)下跌，報(bào)收20.07元/股，已低于其22.56元/股的首發(fā)價(jià)格，并較其上市初期最高點(diǎn)68.5元/股累計(jì)跌去七成。
財(cái)務(wù)處理及信披合規(guī)被質(zhì)疑
令市場(chǎng)質(zhì)疑的是，今年1月30日和2月27日，富吉瑞分別發(fā)布2022年業(yè)績(jī)預(yù)告和業(yè)績(jī)快報(bào)，但其中并未提及營(yíng)業(yè)收入扣除情況。直至業(yè)績(jī)快報(bào)披露近一個(gè)月后，富吉瑞才首次將公司觸及退市指標(biāo)的情況公之于眾。
對(duì)此，上交所很快向富吉瑞發(fā)出問(wèn)詢函，要求公司說(shuō)明針對(duì)營(yíng)業(yè)收入扣除事項(xiàng)所采取的具體工作和進(jìn)展情況，獲悉營(yíng)業(yè)收入扣除后金額低于1億元的具體時(shí)點(diǎn)，并對(duì)公司信息披露是否符合相關(guān)規(guī)定提出質(zhì)疑。此外，上交所還要求公司說(shuō)明營(yíng)業(yè)收入扣除的具體事項(xiàng)及扣除原因，本年?duì)I業(yè)收入扣除的合規(guī)性、真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性。
而對(duì)于業(yè)績(jī)“變臉”的原因，富吉瑞解釋稱，公司所在地在2022年部分月份受經(jīng)濟(jì)下行的影響，員工到崗率低，生產(chǎn)、研發(fā)受阻。同時(shí)由于經(jīng)濟(jì)下行等多種因素影響導(dǎo)致軍品采購(gòu)程序放緩，報(bào)告期內(nèi)公司中標(biāo)的軍品項(xiàng)目進(jìn)度不及預(yù)期，使得公司2022年業(yè)績(jī)下滑較大。
同時(shí)，隨著紅外熱成像技術(shù)的快速發(fā)展，國(guó)內(nèi)成熟產(chǎn)品和服務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)變得愈發(fā)激烈，產(chǎn)品價(jià)格被壓低，導(dǎo)致產(chǎn)品毛利率下滑，2022年富吉瑞的綜合毛利率為25.40%，同比下滑27.01%。
不僅如此，為了開(kāi)拓和滿足新的產(chǎn)品市場(chǎng)，富吉瑞持續(xù)加大研發(fā)投入力度，積極參與軍品項(xiàng)目競(jìng)標(biāo)，導(dǎo)致公司各項(xiàng)費(fèi)用均呈不同幅度的增長(zhǎng)，最終導(dǎo)致公司出現(xiàn)虧損。2022年富吉瑞研發(fā)費(fèi)用為4846.53萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)26.07%；銷售費(fèi)用為1496.06萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)19.62%；管理費(fèi)用為4293.98萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)19.39%。
問(wèn)詢函中，上交所還要求富吉瑞結(jié)合在手訂單情況、業(yè)務(wù)拓展方式、公司產(chǎn)品核心競(jìng)爭(zhēng)力、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)情況等，說(shuō)明業(yè)績(jī)下滑是否具有持續(xù)性。
不過(guò)，富吉瑞同時(shí)透露了當(dāng)前公司在手訂單情況。截止到2023年2月28日，公司尚未確認(rèn)收入的在手訂單金額累計(jì)約為0.79億元，已中標(biāo)/協(xié)商定價(jià)項(xiàng)目但尚未簽訂合同的約為0.93億元，公司預(yù)計(jì)上述在手訂單/已中標(biāo)/協(xié)商定價(jià)項(xiàng)目能夠在2023年度確認(rèn)收入約為1.52億元。